◎記者 梁銀妍

上海證券報(bào)記者獲悉，中國證監(jiān)會(huì)近日對(duì)浙江優(yōu)策投資管理有限公司（下稱“優(yōu)策投資”）及有關(guān)責(zé)任人員違法違規(guī)行為作出行政處罰，優(yōu)策投資及3名責(zé)任人員合計(jì)被罰超3500萬元，處罰力度堪稱私募行業(yè)“史上最重”。

接近證監(jiān)會(huì)人士告訴記者，去年以來，證監(jiān)會(huì)嚴(yán)厲打擊私募領(lǐng)域違法違規(guī)行為。侵占挪用私募基金財(cái)產(chǎn)、開展資金池業(yè)務(wù)、違規(guī)關(guān)聯(lián)交易、違規(guī)違約投資等行為嚴(yán)重?fù)p害投資者合法權(quán)益，觸犯私募基金監(jiān)管“底線”“紅線”，證監(jiān)會(huì)將堅(jiān)決貫徹落實(shí)新“國九條”要求，依法嚴(yán)厲查處。

合計(jì)處罰超3500萬元

近日，證監(jiān)會(huì)對(duì)優(yōu)策投資及有關(guān)責(zé)任人員違法違規(guī)行為作出行政處罰。經(jīng)查，優(yōu)策投資及其實(shí)際控制人存在違規(guī)挪用基金財(cái)產(chǎn)、報(bào)送虛假信息等行為，嚴(yán)重違反私募基金法律法規(guī)。

浙江證監(jiān)局對(duì)優(yōu)策投資罰款2100萬元，對(duì)3名責(zé)任人員罰款1425萬元，對(duì)實(shí)際控制人采取終身證券市場(chǎng)禁入措施。中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（下稱“中基協(xié)”）同步撤銷管理人登記。對(duì)于相關(guān)違法行為可能涉及的犯罪問題線索，證券監(jiān)管部門將堅(jiān)持應(yīng)移盡移的工作原則，依法依規(guī)移送公安機(jī)關(guān)。

上述接近證監(jiān)會(huì)人士表示，對(duì)上述機(jī)構(gòu)和相關(guān)人員合計(jì)處罰超3500萬元，處罰力度為私募行業(yè)“史上最重”。2023年出臺(tái)的《私募投資基金監(jiān)督管理?xiàng)l例》，大幅提高了處罰力度，證監(jiān)會(huì)將用足用好法律條款，進(jìn)一步提高違法違規(guī)成本。

侵占挪用私募基金財(cái)產(chǎn)行為嚴(yán)重?fù)p害投資者合法權(quán)益、破壞市場(chǎng)秩序。上述人士表示，證監(jiān)會(huì)將堅(jiān)決貫徹落實(shí)新“國九條”要求，依法嚴(yán)厲查處私募基金各類違法違規(guī)活動(dòng)，清除“害群之馬”，凈化市場(chǎng)環(huán)境，促進(jìn)行業(yè)規(guī)范健康發(fā)展。

南開大學(xué)金融學(xué)教授田利輝在接受上海證券報(bào)記者采訪時(shí)表示，監(jiān)管部門持續(xù)打擊私募領(lǐng)域的違法違規(guī)行為，有利于維護(hù)投資者合法權(quán)益，促進(jìn)整個(gè)行業(yè)的規(guī)范化發(fā)展，實(shí)現(xiàn)“優(yōu)勝劣汰”。整治私募行業(yè)違法違規(guī)行為，關(guān)鍵在于用足用好法律手段，通過行政、民事和刑罰三位一體，對(duì)于違規(guī)違法私募予以嚴(yán)懲，形成不敢亂、不能亂和不想亂的私募新生態(tài)。

私募行業(yè)加速洗牌分化

在“扶優(yōu)限劣”的監(jiān)管基調(diào)下，私募行業(yè)加速洗牌與分化。

一方面，私募行業(yè)管理規(guī)模及頭部機(jī)構(gòu)實(shí)力不斷增強(qiáng)。中基協(xié)發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至今年10月末，存續(xù)私募基金管理規(guī)模達(dá)22.05萬億元，創(chuàng)下歷史新高。其中，存續(xù)私募證券投資基金規(guī)模7.01萬億元，同樣創(chuàng)出新高。

在中國社會(huì)科學(xué)院金融研究所副研究員李俊成看來，本輪增長(zhǎng)主要緣于存量基金凈值回升的驅(qū)動(dòng)，而非依賴新發(fā)產(chǎn)品擴(kuò)張。這反映了行業(yè)資產(chǎn)管理的價(jià)值創(chuàng)造能力，是行業(yè)根基趨于穩(wěn)固的積極信號(hào)。

另一方面，私募基金管理人不斷“出清”。據(jù)中基協(xié)官網(wǎng)發(fā)布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，截至12月12日，年內(nèi)已注銷私募基金管理人登記1141家?！爸鲃?dòng)注銷”“協(xié)會(huì)注銷”“12個(gè)月無在管注銷”“依公告注銷”等四種類型注銷數(shù)量分別為570家、486家、81家和4家。

與此同時(shí)，監(jiān)管部門扎實(shí)推進(jìn)私募領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)整治，行政監(jiān)管和自律管理協(xié)同發(fā)力，近5年出清違法違規(guī)及僵尸機(jī)構(gòu)超8000家，行業(yè)結(jié)構(gòu)進(jìn)一步優(yōu)化，行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)明顯收斂。同時(shí)，積極開展合規(guī)培訓(xùn)、普法教育，督促機(jī)構(gòu)自查自糾，引導(dǎo)行業(yè)積極踐行長(zhǎng)期投資和價(jià)值投資理念，投早、投小、投硬科技，服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展和國家戰(zhàn)略。