周三（1月7日），創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)再創(chuàng)新高，算力硬件、AI應(yīng)用雙雙活躍。其中，致尚科技領(lǐng)漲超7%，長芯博創(chuàng)、潤澤科技漲超5%，藍(lán)色光標(biāo)、光環(huán)新網(wǎng)、光庫科技、協(xié)創(chuàng)數(shù)據(jù)等多股漲超3%。光模塊CPO龍頭迎來反彈行情，中際旭創(chuàng)漲超2%，新易盛、天孚通信均收漲！
熱門ETF方面，流動性突出的創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF（159363）全天活躍，場內(nèi)價格收漲0.79%再創(chuàng)上市新高，單日成交額超6億元，資金近兩日累計加倉1.7億元。
AI應(yīng)用再迎新催化。據(jù)財聯(lián)社1月7日報道，消息面上，DeepSeek下一代旗艦系統(tǒng)R2預(yù)計將在2月份春節(jié)前后問世。此前，Meta斥資數(shù)十億收購Manus也對AI應(yīng)用板塊形成有效提振。
銀河證券表示，本次Meta對于Manus的收購是其進(jìn)一步強化AI能力，加速將AI技術(shù)整合至消費級與企業(yè)級產(chǎn)品矩陣的重要一環(huán)，通過將Manus整合至Meta的產(chǎn)品中，可以直接實現(xiàn)銷售商業(yè)化，為Meta提供了一個高利潤率的軟件層。本次收購將推動AI應(yīng)用商業(yè)化落地提速，2026年將成為AI應(yīng)用大年，建議持續(xù)關(guān)注AI應(yīng)用投資機會。*
算力方面，東吳證券表示，展望2026年，海外算力鏈將保持景氣度向上，光互聯(lián)核心受益海外算力與國內(nèi)算力需求共振。海外方面，北美云服務(wù)商資本開支保持高位，新一代算力芯片即將商用，支撐光互聯(lián)需求。國內(nèi)方面，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)持續(xù)投入算力建設(shè)，采用光互聯(lián)方案的國產(chǎn)算力超節(jié)點滲透率提升，也將進(jìn)一步釋放需求。*
2025年以來，光模塊CPO等算力硬件持續(xù)發(fā)力，疊加AI應(yīng)用迎來多重催化，雙線布局算力+AI應(yīng)用的創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)持續(xù)領(lǐng)跑，2025.1.1-2026.1.7區(qū)間內(nèi)，創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)累計漲幅超114%，大幅跑贏同期人工智能、CS人工智、科創(chuàng)AI等AI主題類指數(shù)！
注：創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF被動跟蹤創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)，該指數(shù)基日為2018.12.28，發(fā)布日期為2024.7.11。創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)2021-2025年年度漲跌幅分別為：17.57%、-34.52%、47.83%、38.44%、106.35%，指數(shù)成份股構(gòu)成根據(jù)該指數(shù)編制規(guī)則適時調(diào)整，其回測歷史業(yè)績不預(yù)示指數(shù)未來表現(xiàn)。
把握以光模塊等算力硬件以及AI應(yīng)用機會，建議重點關(guān)注全市場首只創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF（159363）及場外聯(lián)接（A類023407、C類023408），標(biāo)的指數(shù)重點布局光模塊龍頭“易中天”，從賽道分布看，逾七成倉位布局算力，超兩成倉位布局AI應(yīng)用，能夠高效捕捉AI主題行情。
數(shù)據(jù)來源：滬深交易所等。注：“全市場首只”是指首只跟蹤創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)的ETF。
*機構(gòu)觀點參考資料來源：①銀河證券1月4日研報《Meta收購Manus，重視AI應(yīng)用左側(cè)布局機會》；②東吳證券1月4日研報《2026年通信投資機會梳理：算力為核，衛(wèi)星為翼》
風(fēng)險提示：創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華寶被動跟蹤創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)，該指數(shù)基日為2018.12.28，發(fā)布日期為2024.7.11。創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)2020-2024年年度漲跌幅分別為：20.1%、17.57%、-34.52%、47.83%、38.44%，指數(shù)成份股構(gòu)成根據(jù)該指數(shù)編制規(guī)則適時調(diào)整，其回測歷史業(yè)績不預(yù)示指數(shù)未來表現(xiàn)。文中指數(shù)成份股僅作展示，個股描述不作為任何形式的投資建議，也不代表管理人旗下任何基金的持倉信息和交易動向?；鸸芾砣嗽u估的本基金風(fēng)險等級為R4-中高風(fēng)險，適宜積極型（C4）及以上的投資者，適當(dāng)性匹配意見請以銷售機構(gòu)為準(zhǔn)。任何在本文出現(xiàn)的信息（包括但不限于個股、評論、預(yù)測、圖表、指標(biāo)、理論、任何形式的表述等）均只作為參考，投資人須對任何自主決定的投資行為負(fù)責(zé)。另，本文中的任何觀點、分析及預(yù)測不構(gòu)成對閱讀者任何形式的投資建議，亦不對因使用本文內(nèi)容所引發(fā)的直接或間接損失負(fù)任何責(zé)任。基金投資有風(fēng)險，基金的過往業(yè)績并不代表其未來表現(xiàn)，基金管理人管理的其他基金的業(yè)績并不構(gòu)成基金業(yè)績表現(xiàn)的保證，基金投資須謹(jǐn)慎。